Cadena de supermercados argentina cerró la reestructuración de su deuda por 180 millones de dólares

La cadena de supermercados argentina Coto Centro Integral de Comercialización S.A. (?Coto?) ha reestructurado exitosamente su deuda financiera de US$180 millones con Banc of America Securities Limited, Citibank International plc, J.P. Morgan Chase Bank, Credit Suisse First Boston, Banco Galicia Uruguay S.A., Coöperatieve Centrale Raiffeisen-Boerenleenbank B.A., ?Rabobank International?, New York Branch, Banco Macro Bansud S.A. y Deutsche Bank A.G., London Branch. La operación se cerró el 29 de noviembre de 2004.

Coto es una de las cadenas de supermercados más grandes de la Argentina, con alrededor de 100 sucursales y más de 18.000 empleados.

La reestructuración se llevó a cabo con relación a un préstamo sindicado de US$175,000,000 suscrito el 19 de abril de 2001 y a varios préstamos bilaterales para la financiación de exportaciones.

La operación consistió en un acuerdo para reestructurar la deuda bajo el préstamo sindicado, y en tres contratos bilaterales para reestructurar las financiaciones de exportaciones en términos y condiciones similares a los previstos para la refinanciación del préstamo sindicado.

Las partes acordaron una extensión de plazos, con un último pago de capital en 2010, y una tasa de interés de LIBOR más un margen creciente del 2,5 por ciento para el primer año al 4 por ciento para los dos últimos años. La operación también contempló la posibilidad de otorgar liquidez a la deuda reestructurada a través de su negociación por intermedio de una agencia de compensación.

Coto obtuvo asesoramiento financiero por parte Infupa S.A. a través de Manuel Solanet y Marcos Ayerra.

Marval, O?Farrell & Mairal asesoró a los bancos en Argentina a través de un equipo liderado por Tito Livio Venturini y que incluyó a Diego P. Roizen y Sergio Tálamo.

Shearman & Sterling LLP asesoró a los bancos en Nueva York a través de John Millard, Denise Grant y Geoffrey Richardson.

Muñoz de Toro & Muñoz de Toro intervino como asesor de Coto a través de Fernando Muñoz de Toro, Ricardo Muñoz de Toro, Fabián D?Aiello y Sebastián Córdova Moyano.